เงินเฟ้อจะส่งผลกระทบต่อปี 2020 และ 2030 อย่างไร แนวโน้มมหภาคทางเศรษฐกิจของทศวรรษที่จะมาถึงและฉันจะปรับกลยุทธ์อย่างไรให้เข้ากับสถานการณ์นี้
เมื่อเร็วๆ นี้ มีคนถามฉันเยอะมากว่าอีก 10-20 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไร
อัตราเงินเฟ้อจะส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจอย่างไรและสิ่งนี้มีความหมายสำหรับพวกเขาเป็นการส่วนตัวอย่างไร
บทความนี้อธิบายแนวโน้มทั่วไปที่ฉันมีอยู่ในอีก 1-2 ทศวรรษข้างหน้า ฉันจะอธิบายว่า – ในความคิดของฉัน – อัตราเงินเฟ้อและภาวะเงินฝืดที่อาจเกิดขึ้นจะกำหนดอนาคตและวิธีที่ฉันในฐานะนักลงทุนจะเตรียมตัวสำหรับเรื่องนี้
ก้าวจากโลกที่ไม่ใช่เงินเฟ้อสู่โลกที่มีเงินเฟ้อ
เรากำลังเผชิญกับช่วงเวลาที่ยากลำบาก
หลังจากหลายทศวรรษของการใช้ชีวิตในสภาพแวดล้อมที่ไม่เกี่ยวกับภาวะเงินเฟ้อ (ไม่ใช่สำหรับสินค้าและสินทรัพย์ทั้งหมด แต่โดยทั่วไป) ได้รับการสนับสนุนจากพลังงานความหนาแน่นสูงและราคาถูกจำนวนมากและเศรษฐกิจยุคโลกาภิวัตน์ ขณะนี้เรากำลังเผชิญกับการขึ้นราคาที่แข็งแกร่งในทุกพื้นที่
เพื่อให้เข้าใจถึงสาเหตุที่เกิดขึ้น เราขอแนะนำให้คุณดูบทความนี้ที่ฉันเขียน มีคำอธิบายโดยละเอียดเกี่ยวกับสาเหตุที่อัตราเงินเฟ้อพุ่งขึ้นอย่างกะทันหัน และผลกระทบต่อการตัดสินใจลงทุนของฉันในระยะสั้นและระยะกลางเป็นอย่างไร
ข้อมูลสรุปโดยย่อ: พลังงานที่มีความหนาแน่นสูงและราคาถูก (เชื้อเพลิงฟอสซิล) กำลังจะหมดเนื่องจากมนุษย์ขุดมันมาใช้และขยายเศรษฐกิจของเรา รัฐบาลพยายามทดแทนพลังงานที่ขาดหายไปโดยปั๊มเงินเข้าสู่ระบบ แต่สิ่งนี้ไม่ได้นำการเติบโตกลับมาและยังมีส่วนทำให้ราคาสูงขึ้นด้วย
กับดักเงินราคาถูก
ฉันคิดว่าอัตราเงินเฟ้อจะยังคงเป็นตัวกำหนดในทศวรรษหน้า
เพื่อหยุดกระบวนการเงินเฟ้อในปัจจุบัน ธนาคารกลางจะต้องนำรัฐบาลและบริษัทต่างๆ ออกจากปริมาณเงินราคาถูกโดยการเพิ่มอัตราดอกเบี้ย แต่ฉันสงสัยว่าสิ่งนี้จะเกิดขึ้นในไม่ช้า ระบบอาศัยสภาพคล่องมากขึ้นเพื่อป้องกันความผิดพลาด การเพิ่มอัตราดอกเบี้ยจะทำให้รัฐบาลและองค์กรที่ไม่มีประสิทธิภาพและเป็นหนี้จำนวนมากล้มละลาย พวกเขายังจะลากธุรกิจที่มีการเงินสุขภาพดีจำนวนมากไปกับพวกเขาด้วย
สิ่งนี้น่าจะทำลายระบบการเงินโลกและทำให้เกิดภาวะถดถอยทั่วโลกอย่างรุนแรง
ผลที่ตามมา: ผู้คน (ผู้มีสิทธิเลือกตั้ง) ทั่วโลกจะเผชิญกับความยากลำบากอย่างหนัก นี่คือสิ่งที่รัฐบาลส่วนใหญ่ไม่สามารถอยู่รอดได้ ดังนั้นพวกเขาจึงมักจะเทเงินเข้าสู่ระบบมากขึ้น
อย่างไรก็ตาม ความผิดพลาดยังคงเกิดขึ้นได้ อันที่จริง ฉันเห็นโอกาสสูงที่จะเกิดขึ้นในบางจุด เพราะทั้งระบบไม่มีประสิทธิภาพ ซับซ้อนเกินไป และมีการใช้เลเวอเรจมากเกินไปจนในที่สุดมันก็จะพัง เรามีตัวอย่างเหตุการณ์นี้เกิดขึ้นมากมายในประวัติศาสตร์ของมนุษย์ และรัฐบาลจะไม่สามารถควบคุมได้
แต่ถึงแม้ภาวะเงินฝืดจะเกิดขึ้น สาเหตุพื้นฐานของอัตราเงินเฟ้อก็จะไม่หายไป
เพราะการขาดพลังงานความหนาแน่นสูงจะไม่สามารถแก้ไขได้ง่ายๆ (ถ้าเลย) หากไม่มีพลังงานความหนาแน่นสูงเพียงพอ เศรษฐกิจก็ไม่สามารถเติบโตจากวิกฤตในปัจจุบันได้ และแม้ว่าเราจะสามารถแก้ปัญหาด้านพลังงานของเราได้ด้วยการเพิ่มขีดความสามารถของเราสำหรับพลังงานหมุนเวียนอย่างมหาศาล แต่ก็ต้องใช้เวลาหลายทศวรรษกว่าจะเปลี่ยนแปลงได้
วงจรอุบาทว์
แล้วจะเกิดอะไรขึ้นต่อจากนี้?
ฉันเห็นราคาพลังงานเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องในอีกหลายปีข้างหน้าและหลายทศวรรษข้างหน้า
สิ่งนี้ทำให้เกิดวงจรอุบาทว์
- เมื่อราคาพลังงานสูงขึ้นและโรคระบาดยังลุกลาม การผลิตและการกระจายสินค้ากลายเป็นเรื่องยากมากขึ้น ทำให้ทุกอย่างตั้งแต่สินค้าไปจนถึงบริการมีราคาแพงขึ้น
- เมื่อเห็นว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังกินกำลังซื้อออกไป คนงานจะขอค่าแรงที่สูงขึ้น
- เนื่องจากอัตราเงินเฟ้อทำให้ค่าเงินเฟียตลดค่าลง ผู้คนจะพยายามแปลงเงินที่ไร้ค่ามากขึ้นให้เป็นสิ่งที่มีมูลค่า ผลักดันราคาของสินทรัพย์เหล่านี้ให้สูงขึ้นไปอีก
- ในขณะเดียวกันภาษีและค่าธรรมเนียมจะสูงขึ้นเรื่อย ๆ
- ทั้งหมดนี้จะกัดเซาะความมั่งคั่งของคนทั่วไปที่ไม่มีทางเลือกอื่นนอกจากซื้อของที่ไม่จำเป็นน้อยลง
- สิ่งนี้จะบังคับให้บริษัทและผู้ให้บริการลดความซับซ้อนและลดขนาดการผลิตลง พวกเขาจะต้องเลิกจ้างผู้คนมากขึ้น เพื่อชดเชยสิ่งนี้พวกเขาจะขึ้นราคาต่อไป
และอื่นๆ.
สิ่งที่น่าสนใจที่ควรทราบคือเมื่ออัตราเงินเฟ้อสูงขึ้น รัฐบาลก็จะกดดันให้ดำเนินการบางอย่างเกี่ยวกับเรื่องนี้เช่นกัน
อย่างไรก็ตาม.
สิ่งที่เรากำลังดูอยู่ตอนนี้คือสภาพแวดล้อมที่ราคาเพิ่มขึ้นในขณะที่เศรษฐกิจหดตัวและคนทั่วไปยากจนลง
นี้เรียกว่า stagflation
มาดูกันว่าสิ่งนี้มีความหมายต่อบุคคลทั่วไปและธุรกิจอย่างไร
ชีวิตของโจและโจแอนน์โดยเฉลี่ยในปี 2030
ฉันจะซื่อสัตย์ ฉันไม่ใช่เพื่อนของสื่อกระแสหลักและนักเศรษฐศาสตร์ที่มาจากสถานประกอบการ
นั่นเป็นเพราะคนเหล่านี้คอยบอกเราว่าสถานการณ์ทางเศรษฐกิจโดยรวมยังดีอยู่ ในขณะที่ยอมรับปัญหาเล็กน้อยเท่านั้น
แต่ในความคิดของฉัน นี่ไม่ใช่ความจริง
ในความเป็นจริงเศรษฐกิจกำลังถดถอย ความเจริญรุ่งเรืองของคนทั่วไปในระบบเศรษฐกิจตะวันตกลดลงตั้งแต่ช่วงต้นทศวรรษ 2000 ครั้งแรกอย่างช้าๆ และตอนนี้เร็วขึ้นเรื่อยๆ
หากคุณลืมตาขึ้นมา คุณจะรู้ว่าคนทั่วไปในสหรัฐอเมริกา สหราชอาณาจักร และเยอรมนีในปัจจุบันไม่ได้ดีไปกว่าเมื่อ 20 ปีที่แล้ว แน่นอนว่าเช่นเดียวกันกับที่อื่น สถานการณ์ของพวกเขาแย่ลงเพราะความมั่งคั่งเกือบทั้งหมดที่ถูกสร้างขึ้นมาอยู่ในมือของคนร่ำรวยเพียงไม่กี่คนที่อยู่ด้านบน
และจะยิ่งแย่ลงไปอีก
หากแนวโน้มของวันนี้ยังคงดำเนินต่อไป ฉันคาดว่าความเจริญรุ่งเรืองของคนทั่วไปจะลดลงอย่างมากภายในกลางปี 2020 ภายในช่วงต้นทศวรรษ 2030 ระดับความมั่งคั่งในประเทศตะวันตกส่วนใหญ่จะลดลงอย่างมากจนหลายคนต้องลดค่าใช้จ่ายตามดุลยพินิจอย่างจริงจัง
หมายความว่าเราต้องทำอย่างไร?
พูดง่ายๆ ว่าค่าใช้จ่ายตามที่เห็นสมควรครอบคลุมทุกอย่างที่คุณไม่ต้องการเพื่อความอยู่รอดของคุณ สิ่งอำนวยความสะดวกที่ทำให้ชีวิตสะดวกสบายและสนุกสนานยิ่งขึ้น ค่าใช้จ่ายที่ไม่เกี่ยวกับดุลยพินิจ ได้แก่ ค่าอาหารที่มีโภชนาการสูง ค่าที่อยู่อาศัย ค่ารักษาพยาบาล และค่าขนส่ง สิ่งที่คุณทำไม่ได้หากไม่มี
ไม่ช้าก็เร็ว ทางเลือกที่ชัดเจนที่สุดสำหรับคนทั่วไปคือการลดการใช้จ่ายเงินในสิ่งที่ไม่จำเป็น
2030–2040: เศรษฐกิจที่เล็กลงและเรียบง่ายขึ้น
ซึ่งจะส่งผลกระทบอย่างลึกซึ้งต่อภาคธุรกิจทั้งหมด
อุตสาหกรรมการท่องเที่ยวได้รับผลกระทบอย่างหนักจากการระบาดใหญ่ แต่ในโลกที่ราคาสูงขึ้น ฉันเชื่อว่านี่เป็นหนึ่งในภาคส่วนแรกๆ ที่รู้สึกว่าพฤติกรรมการใช้จ่ายเปลี่ยนไป ผู้คนจะเดินทางน้อยลง และหากพวกเขาทำ ฉันคาดหวังว่าบริการท่องเที่ยวจำนวนมากที่ต้องพึ่งพาขนาดย่อมจะหายไป
ฉันเห็นสิ่งที่คล้ายกันเกิดขึ้นกับสินค้าอุปโภคบริโภคมากมาย ตัวอย่างเช่น สมาร์ทโฟนจะไม่หายไป แต่ฉันเชื่อว่าเมื่อคนมีเงินน้อยเพื่อใช้กับพวกเขา และการประหยัดต่อขนาดกลายเป็นสิ่งที่ตรงกันข้าม ผู้ผลิตจะต้องตอบสนอง วิธีหนึ่งคือทำให้ห่วงโซ่อุปทานสั้นลงและแข็งแกร่งขึ้น ซึ่งจะส่งผลให้ผลิตภัณฑ์ง่ายขึ้น ดังนั้นแทนที่จะมีกล้อง 3 ตัว โทรศัพท์จำนวนมากในปี 2030 อาจมีเพียงตัวเดียว
ฉันยังถือว่าผู้ผลิตบางรายจะเปลี่ยนรูปแบบธุรกิจของตน พวกเขาจะไม่นำเสนอผลิตภัณฑ์มวลรวมสำหรับตลาดขนาดใหญ่อีกต่อไป แต่เป็นโซลูชันระดับหรูสำหรับผู้ที่ยังมีเงินเหลือใช้
ฉันยังเชื่อว่าหลายบริษัทที่นำเสนอผลิตภัณฑ์และบริการดิจิทัลจะประสบปัญหา ธุรกิจที่เสนอการสมัครรับข้อมูลรายเดือนแบบเดียวกับ Netflix และ Spotify อาจสูญเสียลูกค้าจำนวนมากในทศวรรษหน้า เนื่องจากผู้คนจำนวนมากขึ้นจะเปลี่ยนทางเลือกฟรี
โดยสรุป ฉันเห็นเศรษฐกิจที่เล็กลงและเรียบง่ายขึ้น สิ่งนี้มีความหมายมากมายสำหรับโลกแห่งอนาคต โมเดลธุรกิจทั้งหมดขึ้นอยู่กับความคาดหวังของการเติบโตอย่างต่อเนื่อง แต่ถ้าการเติบโตไม่กลับมา หลายสิ่งหลายอย่างที่เรายอมจำนนในวันนี้ จะไม่เกิดขึ้นใน 10 หรือ 20 ปี
สิ่งที่จะฝากแก่นักลงทุน
ฉันทราบดีว่าสิ่งที่ฉันเพิ่งเขียนไปนั้นฟังดูแย่ และจากมุมมองของวันนี้ก็อาจจะสุดโต่ง นี้เป็นเรื่องที่เข้าใจ
แต่เพื่อย้ำกับตัวเอง ฉันเห็นความน่าจะเป็นที่เพิ่มขึ้นว่าอนาคตจะไปในทิศทางนี้
ฉันไม่ได้บอกว่าทุกคนจะได้รับผลกระทบจากสิ่งนี้และทุกคนจะได้รับผลกระทบเช่นเดียวกัน จะมีความแตกต่างกันขึ้นอยู่กับว่าคุณอาศัยอยู่ที่ไหนและปัจจัยอื่นๆ รวมถึงวิธีการเตรียมตัวที่ดี
แต่จำนวนคนที่ได้รับผลกระทบอย่างหนักจากสิ่งที่กำลังจะเกิดขึ้นจะเพิ่มขึ้นอย่างแน่นอนในปีต่อๆ ไป
และดังที่ฉันอธิบายไว้ข้างต้น ยังมีอันตรายที่แฝงตัวอยู่เบื้องหลัง ซึ่งเราอาจเห็นการล่มสลายของตลาดหนึ่งหรือหลายรายการที่สามารถล้างเศรษฐกิจส่วนใหญ่ได้
ไม่ได้ทำให้ฉันตั้งตารอปีต่อๆ ไปมากนัก
แต่ก็เป็นเหตุผลที่ดีในการเตรียมตัว ในฐานะนักลงทุน ฉันจะเตรียมตัวอย่างไรในอีก 10 ถึง 20 ปีข้างหน้า ที่จะเห็นอัตราเงินเฟ้อจำนวนมากและตลาดล่ม?
1) ในกรณีที่ธนาคารกลางเช่น FED หรือ ECB เพิ่มอัตราดอกเบี้ย ฉันจะแปลงส่วนหนึ่งของการถือครอง Crypto ของฉันเป็นสกุลเงิน fiat/stable เนื่องจากฉันเชื่อว่าสิ่งนี้จะทำให้เกิดความผิดพลาด/ภาวะถดถอยที่จะลากลงทุกตลาด
ฉันยังคอยจับตาดูสัญญาณว่าการแก้ไข “โดยไม่สมัครใจ” กำลังเกิดขึ้นซึ่งรัฐบาลไม่สามารถควบคุมได้โดยการทุ่มเงินเพิ่มเข้าไป เมื่อฉันเห็นสิ่งนี้เกิดขึ้น ฉันจะถอนการถือครอง Crypto ของฉันออกไปด้วย แม้ว่ามันอาจจะทำได้ยากทันเวลา นั่นคือเหตุผลที่ฉันวางแผนที่จะจ่ายเงิน Cryptos บางส่วนในช่วงตลาดกระทิงในปัจจุบัน
ในทั้งสองกรณี ฉันต้องการมีเงินสด/Stablecoin ไว้เก็บของจากตลาดตกลงมา
2) หากไม่มีการเปลี่ยนแปลงนโยบายและหากตลาดสามารถจับกันได้โดยอำนาจที่เป็นอยู่ ฉันจะยังคงรักษาความมั่งคั่งของฉันไว้มากมายใน Cryptos และสินทรัพย์อื่น ๆ ที่น่าชื่นชม นี่คือการเล่นระยะยาว แน่นอนว่าจะมีวงจรปกติใน Crypto รวมถึงการแก้ไขที่สำคัญที่ฉันจะต้องนำมาพิจารณา แต่โดยทั่วไปแล้ว แนวโน้มกำลังสูงขึ้น
3) ฉันจะงดการลงทุนในบริษัทที่อยู่ในภาคส่วนที่ต้องพึ่งพาพลังงานราคาถูกอย่างมาก และจะประสบกับภาวะเงินเฟ้อ (ตามที่อธิบายไว้ข้างต้น) ซึ่งรวมถึง Teslas, Apples และ Walmarts ของโลกนี้ซึ่งมีมูลค่าสูงเกินไปและ/หรือพึ่งพาการเข้าถึงทรัพยากรในราคาถูกที่พวกเขาสามารถจัดส่งจากทั่วโลก
4) แต่ฉันจะมุ่งเน้นไปที่ธุรกิจขนาดเล็กที่คล่องตัวซึ่งสามารถจัดหาสิ่งที่ต้องการได้เกือบทั้งหมด (แหล่งพลังงาน วัตถุดิบ พนักงาน) ในท้องถิ่น ฉันยังจะคอยจับตาดูธุรกิจที่มีอำนาจในการกำหนดราคาอันเนื่องมาจากความสัมพันธ์กับลูกค้าที่รัดกุม ทรัพย์สินทางปัญญา และ/หรือความสัมพันธ์ที่แน่นแฟ้นกับรัฐบาล
Trusted
ข้อจำกัดความรับผิด
ข้อมูลทั้งหมดที่มีอยู่บนเว็บไซต์ของเราเผยแพร่ด้วยเจตนาที่ดีและเป็นไปเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น การกระทำใด ๆ ที่ผู้อ่านดำเนินการตามข้อมูลที่พบบนเว็บไซต์ของเราถือเป็นความเสี่ยงของผู้อ่านโดยเฉพาะ
