แม้ว่าการซื้อขายแบบไม่มีค่าคอมมิชชั่นของ Robinhood จะเป็นที่นิยมในการเข้าสู่วงการการเงินระดับสูง แต่มันก็เป็นการซื้อขายคริปโตที่ทำให้กลายเป็นกระแสหลักจริงๆ อุตสาหกรรมของผู้มีอิทธิพลด้านสินทรัพย์ดิจิทัลและแบบฝึกหัดเติบโตขึ้นในช่วงสองปีที่ผ่านมา ในไม่ช้าผู้คนก็พบว่าการซื้อขายมีสองประเภท ได้แก่ การซื้อขายแบบเซ็ตและลืมและการซื้อขายรายวัน ซึ่งแบบหลังมีความตึงเครียดมากกว่าอย่างเห็นได้ชัด เนื่องจากต้องอาศัยความผันผวนของราคาในแต่ละวัน อย่างไรก็ตามมีจุดกึ่งกลางที่เรียกว่า ค่าเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์ (DCA) แทนที่จะกำหนดเวลาการเข้าสู่ตลาดอย่างแม่นยำ มันจะกระจายการลงทุนออกไป เพื่อให้ความเสี่ยงมีการกระจายอย่างเท่าเทียมกันมากกว่าที่จะลงไปในคลื่นราคาด้วยเงินจำนวนมาก ก่อนที่เราจะพูดถึงสาระสำคัญของ DCA มาทำความเข้าใจก่อนว่าทำไมมันจึงเป็นเรื่องที่จำเป็น
ความผันผวนของตลาดคริปโตโดยธรรมชาติ
ในตลาดหุ้น หุ้นเพนนีมักมีความผันผวน มันคล้ายกับสกุลเงินดิจิทัล เนื่องจากมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดเพียงเล็กน้อย จึงเรียกว่าเพนนี ในทางกลับกันสินทรัพย์มูลค่าตามราคาตลาดขนาดเล็กตอบสนองต่อการซื้อขายขนาดใหญ่มากขึ้น กล่าวอีกนัยหนึ่งคือมันจะเหมือนกับการข้ามทะเลสาบเล็กๆกับการข้ามมหาสมุทร
ยิ่งมูลค่าตามราคาตลาดสูง ก็จะมีนักเทรดหรือวาฬมากขึ้นที่ต้องสร้างกระแส ในทำนองเดียวกันในสินทรัพย์มูลค่าตามราคาตลาดขนาดเล็กซึ่งมีมูลค่าสูงถึง 2 พันล้านดอลลาร์ วาฬไม่จำเป็นต้องมีขนาดใหญ่ขนาดนั้นเพื่อสร้างกำแพงสำหรับซื้อหรือขาย นี่คือสิ่งที่ทำให้การซื้อขายในสกุลเงินดิจิทัลขนาดเล็กมีความเสี่ยงมาก วาฬเหล่านี้สามารถปลอมกำแพงเหล่านี้ ดึงดูดพ่อค้า จากนั้นปั๊มหรือทิ้งเพื่อผลกำไรมหาศาล
การเคลื่อนไหวดังกล่าวส่งผลกระทบต่อสินทรัพย์ดิจิทัลขนาดกลางถึง 10 พันล้านดอลลาร์และอื่นๆ ด้วยเหตุผลอื่นสกุลเงินดิจิทัลไม่ได้มีคุณค่าอย่างที่คุณพบในบริษัทที่ผลิตสินค้า ในสถานการณ์เช่นนี้จะเห็นได้ง่ายขึ้นว่าบริษัทผลิตอะไร ต้นทุน ความต้องการที่อาจเกิดขึ้น และการประเมินมูลค่าเบื้องต้น
จากตัวชี้วัดเหล่านี้ทำให้สามารถประเมินมูลค่าหุ้นของบริษัทได้ ในทางตรงกันข้ามสกุลเงินดิจิทัลนั้นเป็นนามธรรมมากกว่า คุณค่าของพวกเขาอยู่ในการเก็งกำไรว่าพวกเขาเสนอทางเลือกที่ดีกว่าธนาคารกลางและเครือข่ายการชำระเงิน ในกรณีนี้ อุปทานทั้งแบบจำกัดและแบบกระจายอำนาจของ bitcoin ที่ 21 ล้านเหรียญหมายความว่าไม่มีนักแสดงคนเดียวที่สามารถตัดสินใจที่จะทำให้ตลาดท่วมท้นด้วยเงิน
DCA เอาชนะความผันผวน
เมื่อ Federal Reserve กำหนดนโยบายที่เกี่ยวข้องกับ USD ในช่วงสองปีที่ผ่านมา ส่งผลให้อัตราเงินเฟ้อสูงขึ้นในรอบ 40 ปี หมายความว่ากำลังซื้อของเงินดอลลาร์จะลดลง ตอนนี้ใครจะอยากเก็บความมั่งคั่งไว้ในสินทรัพย์ที่สูญเสียกำลังซื้ออยู่เรื่อยๆ เมื่อมีการเก็งกำไร ผู้คนมักจะสรุปว่า bitcoin เป็นตัวเลือกที่ดีกว่าสำหรับการจัดเก็บมูลค่า อาจกล่าวได้ว่านี่คือบริการที่ bitcoin มอบให้นั้นคล้ายกับบริษัทซอฟต์แวร์ที่ไม่มี CEO
นอกจากนี้ Lightning Network ของ bitcoin ยังทำหน้าที่เป็นการอัปเกรดยูทิลิตี้ ทำให้สามารถโอนได้เร็วมากด้วยค่าใช้จ่ายที่เกือบเป็นศูนย์ มันคล้ายกับเครือข่าย Visa แม้แต่ bitcoin ที่มีมูลค่าตลาดอยู่ที่ 731.5 พันล้านดอลลาร์ก็ยังมีการเก็งกำไร ดังนั้นจึงมีความผันผวน
นโยบายการเงินที่เข้มงวดของเฟด การถอนตัวของนักลงทุนสถาบัน ภูมิศาสตร์การเมือง ทั้งหมดนี้ส่งผลกระทบอย่างมากต่อความผันผวน อย่างไรก็ตามมันมีความผันผวนอย่างแม่นยำซึ่งทำให้สกุลเงินดิจิทัลมีเสน่ห์เมื่อเปรียบเทียบกับสินทรัพย์แบบคงที่เช่นทองคำ ท้ายที่สุดแล้วเราจะสร้างรายได้ 2–10 เท่าในช่วงเวลาสั้นๆได้อย่างไร
ดาบสองคมแห่งความผันผวนนี้เป็นสิ่งที่ทำให้การเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์ (DCA) เป็นเครื่องมือที่มีประโยชน์
ค่าเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์ (DCA) คืออะไร?
พูดง่ายๆก็คือการเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์เป็นกลยุทธ์การลงทุนที่หลีกเลี่ยงความเสี่ยง ซึ่งนักลงทุนจะเข้าสู่ตลาดด้วยการเพิ่มขึ้นทีละน้อยเมื่อเวลาผ่านไป ด้วยวิธีนี้ นักลงทุนใช้ประโยชน์จากความผันผวนของตลาดโดยการกระจายความเสี่ยง ในช่วงสองสามเดือนที่ผ่านมา หลายครั้งที่เราได้เห็นว่า bitcoin มีมูลค่าต่ำกว่า $40k หรือแม้แต่ $35k
ดังนั้นแทนที่จะลงทุนทั้งหมดด้วยยอดสมมุติ $10,000 เพื่อลงทุน นักลงทุนจะใช้ DCA เพื่อลงทุนส่วน $10,000 ต่อวัน ทุกสัปดาห์หรือทุกเดือน มิฉะนั้นหากนักลงทุนตัดสินใจลงทุนทั้งหมด $10,000 ทันที พวกเขาอาจทำที่จุดราคาที่สูงขึ้น ในกรณีนี้ กำไรโดยรวมจะน้อยกว่ามากถ้าการลงทุนเพิ่มขึ้นทั้งหมดเกิดขึ้นที่จุดที่ต่ำ
จากที่กล่าวมากลยุทธ์การลงทุน DCA ยังสามารถ:
· จ้างงานในช่วงเงินทั้งหมด: $10, $100, $10,000, ฯลฯ ท้ายที่สุดแล้วในขณะที่ $10 นั้นน้อยสำหรับใครบางคน ในทำนองเดียวกัน นักลงทุนรายอื่นมองว่า $10,000 นั้นน้อย
· ได้รับการว่าจ้างไม่ว่าตลาดจะเป็นขาลงหรือขาขึ้น ตราบใดที่การกระจายการลงทุนมีความสม่ำเสมอเมื่อเวลาผ่านไป
ด้วยเหตุนี้นักลงทุนที่มีส่วนร่วมใน DCA จึงต้องมั่นใจในพื้นฐานของสินทรัพย์ ท้ายที่สุดแล้วแกนหลักของกลยุทธ์การเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์คือการลงทุนจำนวนคงที่ในช่วงเวลาปกติ
โดยสรุปแล้วค่าเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์จะแบ่งความเสี่ยงด้วยการแบ่งเงินที่จัดสรรไว้สำหรับการลงทุนเป็นระยะเวลานาน สิ่งนี้ต้องมีวินัยและการต่อต้าน FUD ของตลาด (ความกลัว ความไม่แน่นอน ความสงสัย)
DCA จะทำงานอย่างไรในทางปฏิบัติ?
สมมติว่าคุณจัดสรร $10 เพื่อลงทุนใน bitcoin ทุกวันในช่วงสองปี หากคุณเริ่มทำอย่างนั้นในปี 2020 จนถึงตอนนี้ แสดงว่าคุณจะต้องลงทุนทั้งหมด $7,310 คุณจะได้อะไรตอบแทน?
ด้วยการใช้เครื่องคิดเลข DCA คุณจะได้รับ 22,965 ดอลลาร์ ซึ่งคิดเป็นอัตรากำไร 214.16% ความแตกต่างระหว่างการลงทุนทั้งหมดของคุณที่ $7,310 เพิ่มขึ้น $10 ต่อวัน และการแข็งค่าของ bitcoin ในช่วงสองปีคือพื้นที่ที่คุณได้รับผลกำไร
แน่นอนว่ามีการเก็งกำไรมากมายว่าราคา BTC จะไปที่ใด แต่แผนภูมิที่ผ่านมาแสดงให้เห็นอย่างชัดเจนถึงวิถีขาขึ้น หมายความว่าจุดต่ำสุดจุดใหม่ของ bitcoin นั้นสูงกว่าระดับต่ำสุดครั้งก่อนเสมอในช่วงตลาดหมีที่เลวร้ายที่สุด
สิ่งนี้เข้าใจได้เนื่องจากอุปทานของ bitcoin นั้นจำกัดชั่วนิรันดร์ จะมีเพียง BTC ที่มีอยู่มากมายเท่านั้น จากนั้นหากมีคนต้องการซื้อมากขึ้น bitcoin ที่เหลือก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้น ในระยะสั้นมันเป็นเรื่องของอุปสงค์และอุปทานซึ่งเป็นกฎพื้นฐานของเศรษฐศาสตร์
ข้อดีของ DCA มีอะไรบ้าง?
นักลงทุนที่ใช้ต้นทุนดอลลาร์โดยเฉลี่ยมักจะเป็นขาขึ้นในระยะยาวและกำหนดจังหวะของตลาด ในขณะที่รายอื่นๆจะตื่นตระหนกในการขายในช่วงที่ราคาลดลง นักลงทุน DCA จะดำดิ่งลงไปโดยคำนึงถึงปัจจัยพื้นฐานในระยะยาว สิ่งนี้อนุมานได้ว่าการเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์นั้นดีกว่าการถือครองเพียงอย่างเดียว
Hodlers ยังเชื่อมั่นในการแข็งค่าของ bitcoin ในระยะยาว อย่างไรก็ตามพวกเขาคิดว่ามันเป็นงานน่าเบื่อที่ไม่มีความหมายในการลงทุนในช่วงขาลงทีละน้อย เมื่อใดก็ตามที่นักลงทุน DCA ละเลยการซื้อสิ่งที่พวกเขารู้ว่าไม่ต้องการ และลงทุนจำนวนเล็กน้อยนั้นใน BTC เมื่อราคาลดลง พวกเขาจะทำได้ดีกว่าในระยะยาว
นอกจากนี้เนื่องจาก DCA อาศัยช่วงเวลาสั้นๆในการลงทุน มันจึงเป็นไปไม่ได้ที่จะซื้อขายเกิน นี่เป็นสิ่งที่สำคัญมาก เนื่องจากจะหลีกเลี่ยงความเสียหายทางอารมณ์และความเสียหายทางการเงิน
สุดท้ายนี้แทนที่จะพยายามอ่านการวิเคราะห์ทางเทคนิค (TA) ที่ไม่น่าเชื่อถือซึ่งมักจะไม่น่าเชื่อถือ DCA ให้คุณทดสอบความมั่นใจของสินทรัพย์ ในทำนองเดียวกัน DCA อนุญาตให้มีการกระจายความเสี่ยงและการจัดทำงบประมาณความเสี่ยงสำหรับ altcoins ทั่วทั้งกระดานเช่นกัน
ข้อเสียของ DCA มีอะไรบ้าง?
เนื่องจากกลยุทธ์ที่มีความเสี่ยงต่ำขึ้นอยู่กับความผันผวนโดยธรรมชาติของตลาดคริปโตจึงไม่มีข้อเสียมากนักสำหรับกลยุทธ์การลงทุนนี้ อย่างไรก็ตามหากตลาดเข้าสู่แนวโน้มขาขึ้นเป็นเวลานาน ก็จะเป็นตัวเลือกที่ทำกำไรได้มากกว่าในการเข้าสู่ตลาดด้วยผลรวมขนาดใหญ่ที่จุดเดียว
ในสถานการณ์ขาขึ้น DCA จะมีกำไรที่ต่ำกว่า อย่างไรก็ตามนักลงทุนรายย่อยแทบไม่มีเงินจำนวนดังกล่าวในการกำจัดทันที นอกจากนี้ยังมีเรื่องของค่าธรรมเนียมในแพลตฟอร์มการซื้อขายคริปโตที่ต้องพิจารณา
เห็นได้ชัดว่า DCA ต้องการการซื้อขายบ่อยขึ้น ซึ่งต้องเสียค่าธรรมเนียมการซื้อขายที่มากขึ้น จากที่กล่าวมาการเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์เป็นเกมในระยะยาว ดังนั้นค่าใช้จ่ายเพิ่มเติมดังกล่าวจะเล็กน้อยเมื่อเทียบกับกำไรในอนาคต
ค่าเฉลี่ยต้นทุนดอลลาร์: เหมาะสำหรับตลาดที่มีความผันผวน
แม้ว่าการเฉลี่ยต้นทุนค่าเงินดอลลาร์จะเป็นกลยุทธ์ที่ทำกำไรได้ในทุกตลาด แต่ก็มีมากขึ้นในตลาดการเข้ารหัสลับที่มีความผันผวนมากขึ้น สกุลเงินดิจิทัลไม่ได้ยึดติดกับผลิตภัณฑ์หรือบริการที่จับต้องได้เหมือนบริษัท
สิ่งนี้ทำให้นักลงทุนคริปโตสามารถเก็บเกี่ยวผลประโยชน์จากทั้งสองโลก ความผันผวนจากการเก็งกำไรและโอกาสระยะยาวของโครงการบล็อกเชน ในขณะที่ bitcoin เป็นตัวอย่างในคู่มือนี้เนื่องจากเป็นตัวกำหนดกระแสของตลาดคริปโตทั้งหมด อาจมีกรณีที่ดีที่แพลตฟอร์มสัญญาอัจฉริยะจำนวนมากมีหน้าต่างการแข็งค่าในระยะยาวมากยิ่งขึ้น
ท้ายที่สุดแล้วโครงการต่างๆ เช่น Ethereum, Cardano, Polkadot, Avalanche, Radix เป็นต้น ล้วนถูกกำหนดให้มาแทนที่ภาคการธนาคารด้วยบริการให้ยืมและยืมที่มีประสิทธิภาพและโปร่งใสมากขึ้น หากไม่มีเกตเวย์ พวกเขาได้สาธิตกรณีการใช้งานแล้วซึ่งหมายความว่าโอกาสระยะยาวของพวกเขานั้นดี
อย่างไรก็ตามเนื่องจากพวกเขาต้องการความคิดริเริ่มส่วนตัว มีคนจำนวนไม่มากที่จะเข้ามาจนกว่าจะกลายเป็นสิ่งที่ควรทำอย่างชัดเจน ภายในกรอบเวลาการยอมรับนี้คือจุดที่เกิดความผันผวน โดย DCA เป็นกลยุทธ์การลงทุนความเสี่ยงที่ดีที่สุด
คำถามที่พบบ่อย
DCA ในคริปโตคืออะไร?
DCA ดีสำหรับคริปโตหรือไม่?
เวลาที่ดีที่สุดในการลงทุนในคริปโตคือเมื่อใด?
DCA เป็นกลยุทธ์ที่ดีหรือไม่?
DCA หมายถึงอะไรในการลงทุน?
Trusted
ข้อจำกัดความรับผิด
ข้อมูลทั้งหมดที่มีอยู่บนเว็บไซต์ของเราเผยแพร่ด้วยเจตนาที่ดีและเป็นไปเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น การกระทำใด ๆ ที่ผู้อ่านดำเนินการตามข้อมูลที่พบบนเว็บไซต์ของเราถือเป็นความเสี่ยงของผู้อ่านโดยเฉพาะ Learn ให้ความสำคัญกับข้อมูลคุณภาพสูง เราอุทิศเวลาให้กับการแยกแยะ ค้นคว้า และสร้างเนื้อหาเพื่อการศึกษาซึ่งเป็นประโยชน์กับผู้อ่าน เพื่อเป็นการรักษามาตรฐานนี้และเพื่อสร้างเนื้อหาคุณภาพได้อย่างต่อเนื่อง พาร์ตเนอร์ของเราอาจตอบแทนเราด้วยค่าคอมมิชชั่นสำหรับการจัดวางตำแหน่งต่าง ๆ ในบทความของเรา อย่างไรก็ดี ค่าคอมมิชชั่นนี้ไม่มีผลต่อกระบวนการของเราในการสร้างเนื้อหาที่ไร้อคติ ตรงไปตรงมา และเป็นประโยชน์
