สถาบันการเงินขนาดใหญ่ ตั้งแต่วาณิชธนกิจ ตลาดหลักทรัพย์ ไปจนถึงธนาคารกลาง ต่างเริ่มทำงานบนโซลูชั่น Blockchain ของตนเอง เพื่อที่จะก้าวให้ทันนวัตกรรมนี้
หนึ่งในภัยคุกคามที่ใหญ่ที่สุดต่อภาคการธนาคารในปัจจุบันคือเทคโนโลยี ไม่ว่าจะมาจากบริษัทเทคโนโลยีขนาดใหญ่ เช่น Google Inc. (GOOG), Apple Inc. (AAPL), eBay Inc. (EBAY) หรือ Amazon.com Inc. (AMZN) หรือจากเทคโนโลยีทางการเงินใหม่ (FinTech) สตาร์ทอัพ และบล็อกเชน
อุปสรรคอย่างหนึ่งที่อาจเกิดขึ้นกับอุตสาหกรรมการเงินในปัจจุบันมาจากแอปพลิเคชันที่เกี่ยวข้องกับเทคโนโลยีบล็อกเชน ซึ่งเป็นระบบป้องกันการปลอมแปลงของบัญชีแยกประเภทแบบกระจายที่รองรับสกุลเงินดิจิทัล เช่น Bitcoin
ธนาคารต่างๆ เริ่มทดสอบ Blockchain
ก่อนที่จะดูว่าเทคโนโลยีบล็อกเชนสามารถทำลายระบบธนาคารแบบดั้งเดิมได้อย่างไร คุณควรพิจารณาสถาบันหลักบางแห่งที่ประกาศความสนใจต่อสาธารณะ และนั่นไม่ใช่ทั้งหมดเพราะธนาคารอื่น ๆ หลายแห่งกำลังดำเนินการดังกล่าวโดยไม่แจ้งให้สาธารณชนทราบ
- BNP Paribas ธนาคารเพื่อการลงทุนของฝรั่งเศสประกาศว่าจะเริ่มมองหาวิธีการใช้เทคโนโลยีบล็อกเชนกับกองทุนสกุลเงินและสำหรับการประมวลผลคำสั่งซื้อ
- Nasdaq, Inc. (NDAQ) ตลาดหลักทรัพย์ที่มุ่งเน้นเทคโนโลยีกล่าวว่ากำลังทำงานร่วมกับบล็อกเชนเพื่อ “ลดเวลา ต้นทุน และอุปสรรคในตลาดทุน”
- Goldman Sachs Group Inc. (GS) แม้ว่าจะไม่ได้รายงานอย่างเปิดเผยว่าพวกเขากำลังทำงานเกี่ยวกับอะไรก็ตามภายในบริษัท ทำให้เกิดการเก็งกำไรหลังจากเข้าร่วมในรอบการลงทุนมูลค่า 50 ล้านดอลลาร์ในการระดมทุนกระเป๋าเงิน Bitcoin และบริษัทการชำระเงิน Circle, Inc. Circle เพิ่งถูกซื้อกิจการ โดย Concord Acquisition Corp. ซึ่งเป็นบริษัทจัดซื้อเพื่อวัตถุประสงค์พิเศษ (SPAC) ในข้อตกลงมูลค่า 4.5 พันล้านดอลลาร์
- Banco Santander (SAN) ซึ่งตั้งอยู่ในประเทศสเปนกำลังทำงานภายในเพื่อพัฒนาโซลูชันที่ใช้บล็อกเชนซึ่งจะช่วยลดต้นทุนได้ถึง 2 หมื่นล้านดอลลาร์ต่อปีภายในสิ้นทศวรรษนี้
- Barclays (BCS) กำลังมองว่าเทคโนโลยีบล็อกเชนเป็น “การเปลี่ยนแปลง” และกำลังทดลองทั้งภายในและผ่านการเป็นพันธมิตรกับสตาร์ทอัพเพื่อใช้มันเกี่ยวข้องกับบริการทางการเงิน
- ธนาคารเพื่อการลงทุนของสวิส UBS (UBS) ได้สร้างห้องปฏิบัติการบล็อกเชนแบบสแตนด์อโลนของตนเองเพื่อทำการวิจัยที่เป็นกรรมสิทธิ์ของบริษัทเพื่อใช้
- มีการเปิดเผยว่า Citigroup Inc. (C) ได้ทำงานเกี่ยวกับการดำเนินการบนบล็อกเชนที่แตกต่างกันอย่างน้อยสามรายการ รวมถึงสกุลเงินดิจิทัลของตนเองที่รู้จักกันในชื่อ CitiCoin
- นอกจากนี้ Société Generale, Standard Chartered, The Bank of England, Deutsche Bank, DBS Bank, BBVA (BBVA), LHV Bank, BNY Mellon (BK), CBW Bank, Westpac (WBK) และ Commonwealth Bank of Australia การแข่งขันในการวิจัยและปรับใช้เทคโนโลยีนี้
การโอนเงินและการชำระเงิน
การใช้เทคโนโลยีบล็อกเชนที่ชัดเจนและเป็นพื้นฐานที่สุดคือการใช้เป็นระบบการชำระเงิน Bitcoin และ cryptocurrencies อื่น ๆ ทำหน้าที่เป็นทั้งเงินดิจิทัลและช่องทางต่างๆ ในการส่งเงินทั่วโลก ธุรกรรมเหล่านี้ต้องการเพียงการเชื่อมต่ออินเทอร์เน็ตและดำเนินการได้ทันที
ความจริงที่ว่ามันอาจใช้เวลาหลายนาทีกว่าที่การทำธุรกรรมจะได้รับการยืนยัน 100% แต่การทำธุรกรรมจะเกิดขึ้นในช่วงเวลาสั้นๆ ธุรกรรมเหล่านี้ไร้พรมแดน ปลอดภัย และไม่เปิดเผยตัวตนเป็นส่วนใหญ่
นอกจากนี้ ต้นทุนการทำธุรกรรมยังน้อย โดยคิดต้นทุนเพียงไม่กี่เซ็นต์ต่อธุรกรรม ทำให้เป็นวิธีที่ถูกกว่ามากในการส่งเงินไปทั่วโลก และเริ่มท้าทายบริษัทสายอย่าง Western Union (WU) และ Wise หรือผ่านตัวประมวลผลบัตรเครดิต เช่น Visa Inc. (V) , Mastercard Inc. (MA) หรือ Discover Financial Services (DFS)
ร้านค้าต่างๆ ที่ไม่ต้องการจ่ายค่าธรรมเนียมเพื่อรับการชำระเงินผ่านบัตรเครดิต อาจใช้การชำระเงินทางอิเล็กทรอนิกส์ผ่านสกุลเงินดิจิทัลแทนซึ่งมีค่าธรรมเนียมที่ต่ำกว่า
การโอนเงินไปต่างประเทศเป็นเรื่องยาก ค่าธรรมเนียมสูง เวลาในการประมวลผลช้า เงินอาจถูกดักจับหรือขโมยได้ และมีปัญหาด้านกฎหมายและภาษีที่ต้องพิจารณา ระบบที่ใช้บล็อกเชนจะช่วยขจัดปัญหาเหล่านี้ มีหลายสิบบริษัทที่เริ่มอำนวยความสะดวกในการโอนเงินด้วยวิธีนี้แล้ว
ระบบ Fractional Reserve ที่ถูกท้าทาย
ผู้บริโภคมักใช้ธนาคารเพื่อฝากเงินฝากในบัญชีเช็คและบัญชีออมทรัพย์ แต่เมื่อคุณฝากเงินเข้าบัญชีธนาคาร ธนาคารจะกู้ยืมเงินส่วนใหญ่ผ่านระบบสำรองแบบเศษส่วน (fractional reserve banking)
ด้วยเหตุนี้ เงินส่วนใหญ่ที่ปรากฏขึ้นเมื่อคุณดูยอดคงเหลือในบัญชีของคุณไม่ได้ถูกถือครองโดยธนาคาร ในความเป็นจริง การดำเนินการของธนาคารทำให้ธนาคารล้มเหลวเมื่อมีลูกค้าจำนวนมากเกินไปที่พยายามถอนเงินทั้งหมดในเวลาเดียวกัน เพราะเงินไม่ได้ถูกสำรองอยู่เต็มจำนวน ยอดเงินในบัญชีธนาคารจึงเป็นเพียงรายการทางบัญชีเท่านั้น
ในที่สุด blockchain ก็เป็นบัญชีแยกประเภทที่แสดงถึงรายการบัญชี ดังนั้น บัญชีธนาคารสามารถแสดงบนบล็อกเชนได้ ทำให้มีความปลอดภัย เข้าถึงได้ และถูกกว่าในการดูแลรักษา นอกจากนี้ยังสามารถช่วยลดความเสี่ยงของการดำเนินการ bank run ได้ เพราะสินทรัพย์ถูกเก็บไว้เต็มจำนวน
การชำระธุรกรรมในตลาดรอง: Settlement และ Clearing
การซื้อหุ้นของบริษัททั่วไปเป็นการซื้อขายที่ซับซ้อนแบบ over-the-counter (OTC) หรือการตกลงกันนอกตลาดกลาง กระบวนการนี้จำเป็นต้องมีการหักบัญชี (clearing) และชำระการซื้อขาย (settlement)
กรรมสิทธิ์ในสินทรัพย์หรือสัญญาที่มีการซื้อขายจะต้องเปลี่ยนมือและได้รับการบันทึกและยืนยันได้ ทุกวันนี้ ค่าธรรมเนียมการแลกเปลี่ยนและค่าธรรมเนียมการหักบัญชีถูกเพิ่มเข้าไปในต้นทุนของการซื้อขายแต่ละครั้ง และอาจมีขนาดใหญ่ขึ้นเมื่อเวลาผ่านไปเมื่อได้รับคำสั่งซื้อขายจำนวนมาก
หากความเป็นเจ้าของหุ้นสามารถมีอยู่ในบล็อกเชนและการเปลี่ยนแปลงความเป็นเจ้าของใด ๆ สามารถตรวจสอบและยืนยันได้ทันที จะช่วยลดต้นทุนการทำธุรกรรมและต้นทุนการหักบัญชีสำหรับประเภทสินทรัพย์ทุกประเภทตั้งแต่หุ้น พันธบัตร ตราสารอนุพันธ์ สินค้าโภคภัณฑ์ ไปจนถึงอสังหาริมทรัพย์ได้อย่างมาก
มันเป็นไปได้ว่าสถาบันชั้นนำ อย่าง ตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์ก หรือคณะกรรมการการค้าแห่งชิคาโก วันหนึ่งอาจถูกแทนที่ด้วยเทคโนโลยีบัญชีแยกประเภทที่มีความปลอดภัย แข็งแกร่ง และมีค่าใช้จ่ายน้อยกว่าในการดำเนินการและทำธุรกรรม
Overstock (OSTK) ประกาศเมื่อเร็ว ๆ นี้ว่ากำลังพัฒนาการแลกเปลี่ยนสินทรัพย์บนบล็อกเชนที่เรียกว่า T0 เพื่อออกหุ้นกู้บางส่วนให้กับนักลงทุนโดยตรง Coinsetter บริษัทซื้อขาย bitcoin ในนิวยอร์กได้ประกาศว่าจะเปิดตัวแพลตฟอร์มที่ใช้ blockchain เพื่อเคลียร์ธุรกรรม OTC ซึ่งช่วยให้สามารถชำระบัญชีได้ภายใน T+10 นาที เพื่อให้เข้าใจตรงกัน การซื้อหุ้นในตลาดหลักทรัพย์สหรัฐจะใช้เวลา T+2 วันในการชำระบัญชี
Blockchain จะปฏิรูปตลาดแรกและ IPOs
หากการซื้อขายในตลาดรองสามารถเกิดขึ้นได้บนบล็อกเชน ตลาดแรกก็สามารถมีได้เช่นกัน ลองนึกภาพว่าคุณเป็นบริษัทที่ต้องการเพิ่มทุนโดยการออกหุ้นใหม่ต่อสาธารณะผ่านการเสนอขายหุ้น
ปัจจุบันนี้อาจเป็นกิจการที่มีราคาแพงมากซึ่งต้องใช้วาณิชธนกิจ (หรือองค์กรของธนาคารดังกล่าว) เพื่อรับประกันและขายหุ้นของคุณ ค่าใช้จ่ายนี้อาจสูงถึง 7% ของรายได้รวมของบริษัท
ตอนนี้ ลองนึกภาพความสามารถในการออกหุ้นของบริษัทของคุณโดยตรงไปยัง blockchain ซึ่งคุณสามารถขายหุ้นเพื่อแลกกับเงินได้ หุ้นเสมือนเหล่านี้สามารถแลกเปลี่ยนในตลาดรองที่มีอยู่ผ่านบล็อกเชนได้เช่นกัน หากสถานการณ์นี้ได้รับการยอมรับจากสาธารณะ อาจเป็นการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ในอุตสาหกรรมวาณิชธนกิจ
สรุป
เทคโนโลยีบล็อกเชนกำลังได้รับความสนใจอย่างจริงจังจากภาคการเงิน เนื่องจากอาจพิสูจน์ได้ว่าเป็นตัวทำลายล้างอุตสาหกรรมการธนาคารแบบดั้งเดิม ลักษณะของบล็อคเชนที่ป้องกันการปลอมแปลง กระจายศูนย์ และไม่เปลี่ยนรูปทำให้เหมาะสำหรับการลดต้นทุนและปรับปรุงทุกอย่างตั้งแต่การชำระเงิน การซื้อขายสินทรัพย์ การออกหลักทรัพย์ การธนาคารเพื่อรายย่อย
การหักบัญชีและการชำระบัญชี เห็นได้ชัดว่าเทคโนโลยี blockchain เป็นมากกว่า Bitcoin หรือ cryptocurrencies แม้ว่าการใช้งานเหล่านั้นเป็นระบบการชำระเงินแบบใหม่ที่อาจเข้ามาแทนที่ แต่สิ่งที่มากกว่านั้นอาจมาจากการใช้งานบล็อกเชนในลักษณะเฉพาะที่อาจเข้ามาแทนที่ระบบดั้งเดิมที่ต้นทุนราคาสูงกว่า
ข้อจำกัดความรับผิด
ข้อมูลทั้งหมดที่มีอยู่บนเว็บไซต์ของเราเผยแพร่ด้วยเจตนาที่ดีและเป็นไปเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น การกระทำใด ๆ ที่ผู้อ่านดำเนินการตามข้อมูลที่พบบนเว็บไซต์ของเราถือเป็นความเสี่ยงของผู้อ่านโดยเฉพาะ Learn ให้ความสำคัญกับข้อมูลคุณภาพสูง เราอุทิศเวลาให้กับการแยกแยะ ค้นคว้า และสร้างเนื้อหาเพื่อการศึกษาซึ่งเป็นประโยชน์กับผู้อ่าน เพื่อเป็นการรักษามาตรฐานนี้และเพื่อสร้างเนื้อหาคุณภาพได้อย่างต่อเนื่อง พาร์ตเนอร์ของเราอาจตอบแทนเราด้วยค่าคอมมิชชั่นสำหรับการจัดวางตำแหน่งต่าง ๆ ในบทความของเรา อย่างไรก็ดี ค่าคอมมิชชั่นนี้ไม่มีผลต่อกระบวนการของเราในการสร้างเนื้อหาที่ไร้อคติ ตรงไปตรงมา และเป็นประโยชน์
